A antecipação de recebíveis pode representar uma saída estratégica para as farmácias iniciarem o ano com crédito na mão, transformando suas vendas a prazo em liquidez imediata. E um recente levantamento do Serasa Experian indica que as pequenas e médias empresas estão atentas a esse caminho.

Segundo a pesquisa, 38% dos empresários entrevistados elegeram os recebíveis como meio de crédito prioritário – apenas quatro percentuais abaixo do empréstimo convencional e bem acima dos 20% que privilegiam a opção do rotativo do cartão de crédito. Mas quando a análise se limita às companhias que já recorreram pelo menos uma vez à modalidade, a preferência de 38% salta para 52%.

As possibilidades de antecipação contemplam, especialmente, o uso de boletos, duplicatas, NFs e recebíveis de cartão de crédito e débito. “A busca por segurança e agilidade vem levando muitas empresas a adotar essa solução, que permite aos gestores se concentrarem em suas operações principais sem se preocuparem tanto com o fluxo de caixa”, reforça Reinaldo Boesso, especialista financeiro da TMB Educação.

Principais vantagens da antecipação de recebíveis

A antecipação de recebíveis propicia que os empreendedores recebam o pagamento pela venda de produtos e serviços antes do prazo previsto. Trata-se de uma espécie de adiantamento dos recursos que entrarão futuramente no caixa de uma empresa, sem recorrer a empréstimos ou linhas de crédito tradicionalmente mais caras e restritas.

No caso da farmácia, onde clientes solicitam com frequência os pagamentos em várias parcelas, a escolha pela antecipação reduz a dependência de receitas futuras e elimina qualquer incerteza com relação aos pagamentos em aberto, permitindo que as empresas planejem suas despesas e investimentos com maior precisão. “Além disso, a liquidez imediata obtida proporciona um respiro necessário em momentos de necessidade financeira”, aconselha.

O consultor também avalia que a modalidade aprimora as relações comerciais. “Ao garantir um fluxo de caixa estável, as empresas podem cumprir com suas obrigações financeiras de maneira pontual e em melhores condições de negociação, o que fortalece a confiança com a indústria e outros fornecedores”, ressalta.

A antecipação de recebíveis também se torna interessante para empresas que precisam corrigir o fluxo do caixa quando não dispõem de recursos suficientes para cobrir despesas diárias, situação muito comum após o período de gastos com 13º salário no fim do exercício anterior. Ela ajuda ainda a obter capital necessário para continuar expandindo o negócio.

Dicas antes de recorrer a essa opção

Boesso enumera algumas premissas básicas que a empresa deve seguir antes de definir pela antecipação de recebíveis:

• Análise das taxas envolvidas: as taxas cobradas pelas instituições financeiras podem variar bastante. É essencial comparar as ofertas de diferentes bancos ou empresas de factoring para escolher a mais vantajosa
• Impacto nos lucros: ao antecipar, a empresa pode perder parte do valor total a ser recebido devido às taxas e juros. É importante calcular se essa perda compensará os benefícios de receber o dinheiro antecipadamente
• Riscos de dependência: utilizar o recurso de forma recorrente pode mascarar problemas financeiros subjacentes, como dificuldades de geração de receita ou problemas de gestão de fluxo de caixa. A empresa deve usá-la de maneira estratégica e não como uma solução de longo prazo
• Análise do crédito do cliente: a modalidade geralmente envolve o risco de inadimplência por parte dos consumidores. É importante avaliar a solvência e histórico de pagamento dos clientes cujos recebíveis serão antecipados

Você já conhece o seguro de sucessão empresarial? É melhor se preparar para recorrer a esse expediente, necessário quando o fundador ou sócio morre repentinamente e o controle do negócio terá que ser repassado a alguém que não pertence à família do falecido. Embora a passagem do bastão para os filhos seja uma rotina comum no varejo farmacêutico, as estatísticas gerais do universo corporativo são bem diferentes e confirmam a importância desse documento.

Em média, 46% das companhias transferidas para um herdeiro sobrevivem à mudança para a próxima geração, segundo análise da XP Seguros e Previdência. E quanto maior o crescimento da companhia, menor parece ser a disposição para tocar o legado da família. Apenas 15% dos herdeiros dos maiores grupos empresarias do Brasil no século 20 ainda permanecem no mundo dos negócios.

“Esse seguro é uma forma de minimizar os riscos financeiros causados pelo falecimento dos sócios. A beneficiária é a empresa que o contrata e ela paga aos herdeiros o valor correspondente às cotas do sócio falecido”, explica Iolanda Marques, head de benefícios corporativos da Korsa Riscos e Seguros.

As duas principais vantagens são a manutenção dos direitos dos herdeiros e a tranquilidade para os demais sócios continuarem suas atividades sem a interferência dos sucessores legais.

“No que diz respeito à empresa, existem também questões práticas, de ordem administrativa e financeira, que precisam ser resolvidas. Há casos em que os herdeiros não possuem conhecimento para assumirem diretamente as demandas empresariais. Da mesma forma, muitas vezes não é de interesse da família se envolver com os negócios da empresa”, acrescenta Sandro César de Alarcão, diretor executivo da Seguros do Brasil.

Ainda existem casos em que o sócio falecido era quem provia a família e, por isso, sua invalidez ou morte acaba se tornando também um problema financeiro para os herdeiros. “Nesse contexto, um seguro que se encarregue dos trâmites burocráticos para viabilizar a sucessão empresarial é uma opção muito interessante, não só para a família, mas para a empresa como um todo”, considera Alarcão.

Seguro de sucessão empresarial é quitado em dez anos

Via de regra, o seguro de sucessão empresarial tem prazo de dez anos para quitação, sendo que o risco e a idade são congelados no momento da contratação. A precificação leva em consideração o valor da cquta de capital segurado de cada sócio, acrescido da valorização da marca, resultado do exercício e outras variáveis de análise definidas pelos sócios da pessoa jurídica contratante e a data de nascimento de cada sócio.

Na hora da contratação, é preciso levar em consideração o valor real do patrimônio da empresa e o estado de saúde dos sócios, sendo que, em alguns casos, exames podem ser solicitados. “Com base nessas informações, os profissionais especializados devem calcular os valores tanto da mensalidade como da indenização. Prêmio é o valor pago pelo cliente à seguradora pela prestação do serviço. Já a indenização, também chamada de capital segurado, é a quantia paga pela seguradora ao cliente quando é configurado algum dos sinistros previstos na apólice”, diz Alarcão.

churn rate é um índice utilizado por empresas de diferentes segmentos, incluindo farmácias e indústrias, para monitoramento de sua saúde financeira e de seu nível de relacionamento com clientes e parceiros. Uma correta interpretação desses dados é imprescindível para aprimorar as operações e garantir um melhor posicionamento no mercado. As informações são do portal Contábeis.

Marcus Marques, especialista em gestão empresarial, explica que a taxa de evasão ou cancelamento mede o percentual de clientes que chegam a interromper seu relacionamento com uma empresa durante um determinado período, isto é, a quantidade que deixa de usar os produtos ou serviços de uma companhia.

“É fundamental que as organizações implementem sistemas eficientes de gestão, como CRMs, para acompanhar adequadamente o histórico de compras e interações, possibilitando uma análise mais precisa do churn rate e suas causas”, finaliza o executivo.

Estatística de churn rate pode ser analisada em três partes

Marques cita ainda a existência de diferentes parâmetros para implementação do churn rate, com três deles se destacando como os mais importantes no dia a dia de uma corporação

Revenue Churn

Calcula quanto a companhia deixou de ganhar com a evasão de clientes em determinado intervalo de tempo

Early Churn

Contabiliza o número de consumidores que optaram por finalizar um acordo com determinada empresa rapidamente, ainda no início de seu relacionamento

Churn Negativo

Revela um aumento na receita da companhia em determinado intervalo de tempo, apesar da evasão de clientes

Cálculo e causas do churn rate

Um elevado índice de evasão pode ser causado por diversos fatores, o que exige que as empresas sejam especialmente cuidadosas no momento de análise dessa estatística.

“Uma das principais causas é a insatisfação dos clientes com o produto ou serviço oferecido. Isso pode ocorrer quando o produto não atende às expectativas criadas durante o processo de venda, a solução não acompanha as evoluções do mercado, perdendo em qualidade e funcionalidades, o cliente não consegue perceber o valor do produto ou serviço em relação ao investimento feito, ou há problemas técnicos recorrentes ou dificuldades de uso que frustram os usuários”, exemplifica Marques.

Para calcular o churn rate de uma empresa, a fórmula mais simples é a divisão do número de clientes perdidos em um certo período pelo número total que havia no início desse mesmo período, com uma multiplicação do resultado por 100 para obtenção da porcentagem final.